拾、長峰選股系統 — 空多轉折選股法
系統設計理念
「你的選股條件，一定是經過股市長期驗證的關鍵統計特性所設計出來的。
包含 MMTH 為什麼是 200 均，這個是有非常深的統計顯著性意義在裡面。」
系統的存在意義
- 判斷時機 — 何時開始研究？
- 避開時間成本 — 不要在空頭底部蹲幾個月
- 避開機會成本 — 不要錯過正在輪動的產業
母體特性 — 99% 與 96% 的統計鐵律
根據傑西利佛摩 → 柯斯托蘭尼 → Mark Minervini 三代統計：
| 統計項目 | 數值 | 意義 |
|---|---|---|
| 強勢股大漲前股價 > 200 均的比例 | 99% | 不滿足就過濾 |
| 強勢股大漲前股價 > 150 均的比例 | 96% | 不滿足就過濾 |
為什麼是 200 均？
「200 均不是無色的，沒有神秘參數。
它就是過去幾百年股市歷史的關鍵統計特性。」
為什麼選股要量化？
「統計學 = 量化。
量化 = 量化程式選股，可以不用人工。
但有個東西要分享：量化趨勢條件要簡單，不要太多。
太多就會淘汰僅僅不符合單一條件的強勢股。
所以一定是：先寬後窄。
- 量化程式選股 — 寬條件
- 基本面分析看賠率 — 中條件
- 量價分析型態看勝率 — 窄條件
你的漏斗越來越窄 — 買進、加碼、減碼、賣出，下一輪。」
Mark Minervini 趨勢樣板（Trend Template）
出自《超級績效》(Trade Like a Stock Market Wizard)
Allen 的藏鋒系統在此基礎上做了參數優化。
八個量化條件
條件 1：股價 > 50 均 > 150 均 > 200 均（多頭排列）
條件 2：150 均 > 200 均
條件 3：200 均至少 1 個月處於上升狀態（理想 4 個月）
條件 4：50 均 > 150 均 > 200 均（重複強調多頭排列）
條件 5：股價 > 50 均
條件 6：股價 > 52 週低點 × 130%（已從低點反彈 30%+）
條件 7：股價 > 52 週高點 × 75%（離高點越近越好，最好創新高）
條件 8：相對強度 RS > 70（前 30% 強勢股）
條件對應圖
股價 ≥ 50 均 ≥ 150 均 ≥ 200 均
│
↓
200 均上升中 ≥ 1 個月
│
↓
股價已從 52 週低點漲超過 30%
│
↓
股價接近 52 週高點（≥ 75%）
│
↓
RS（相對強度）≥ 70
三個藍色關鍵條件（特別重要）
- ⭐⭐⭐ 股價 > 50 均 > 150 均 > 200 均（多頭排列）
- ⭐⭐⭐ 股價 > 52 週低點 130%
- ⭐⭐⭐ 股價 > 52 週高點 75%
藏鋒系統的優化
改良 1：從美股條件適配台股
美股有 RS（相對強度排名 1-100），台股無此資料。
長峰用「近四週股價漲跌幅排序」替代 — 越強越靠前。
改良 2：每週執行（未來改進為每日）
目前：每週收盤後跑（週 K 級別）
未來：每日收盤後跑（日 K 級別）— 提早發現訊號
改良 3：兩個顏色標示
淺灰色：第一週符合條件（重點關注）
深灰色：連續多週符合（已上漲一段）
淺灰 > 深灰 — 第一週出現代表剛空多轉折，潛力最大。
淺灰深灰實例（什麼時候該追、什麼時候只觀察）
淺灰實例：四星 KY 2023/2/24（第一週淺灰）
- 從 W 底打底完成 → 第一根空多轉折 K
- 系統首次標記 → 後續 51 週漲 380%
- 這就是「淺灰最有價值」的典型案例
深灰實例：奇鋐 2023/2/17 → 2023/9/1（連續 29 週深灰）
- 第一週淺灰時可能還沒看到（剛通過系統）
- 進入第 5-10 週：深灰，已漲 50-80%
- 進入第 20+ 週：深灰但漲幅已大，追進去風險變高
- 第 30 週（2023/9/8）：消失 → 觸發賣方思維
誤判實例：志聖 2023/11（CoWoS 四天王中最後出現）
- 之前看過弘塑（2023/3）淺灰、辛耘（4 月）淺灰、萬潤（7 月）淺灰
- 如果你硬等志聖才買，已經錯過 8 個月、跌入「深灰陷阱」
- 應該的做法：弘塑淺灰時就上車，不必等所有四天王都出來
看到深灰連續好幾週，意味著別人已先進場、你的預期報酬空間被壓縮。
判斷規則：深灰超過 8 週 → 不再追進（除非淺灰新標的全部不符合）。
系統實戰演示 — 大量案例驗證
「我們不會找一些成功案例 PTT 講得很開心、講得很神，
而是你們自己找案例、你們自己找企業來測試 —
這才是公平公正公開的流程。」
中午 70 分鐘的開放挑戰
Allen 在課程中午開放 70 分鐘，學員自由提出股票挑戰系統。
測試結果：每一檔都在大漲前的空多轉折時機點被找出來。
案例驗證（部分摘錄）
| 股票 | 系統訊號日期 | 後續漲幅 |
|---|---|---|
| 創意 (3443) | 2022/11/18 | 65 週漲 210% |
| M31 (6643) | 2022/11/25 | 25 週漲 370% |
| 力旺 (3529) | 2023/2/17 | 51 週漲 100% |
| 四星 KY (3661) | 2023/2/24 | 51 週漲 380% |
| 華城 (1519) | 2022/12/9 | 68 週漲 2300% |
| 中興電 (1513) | 2022/12/9 | 大漲 |
| 上詮 (3363) | 2023/4/14 | 從 32 → 700+ |
| 君耀 (5443) | 2023/5/26 | 從 31 → 160 |
| HSAI (何在) | 2024/11/26 | 41 週漲 570%（從導入後期 → 成長前期） |
| Lumentum (LITE) | 2024/8/23 | 從 40 → 700+ |
| Palantir (PLTR) | 2023/5/19 | 從 12 → 200+ |
| VRT | 2023/2/17 | 大漲 |
| Rocket Lab (RKLB) | 2024/8 | 從 6 → 100+ |
| 奇鋐 (3017) | 2023/2/17 | 連續 29 週符合（從 80 → 380+） |
| 地球 | 2023/9/8 | 8 週漲 88%（接續奇鋐後資金轉移） |
不論你選哪一檔股票，符合條件的訊號日期一定就在「大漲之前的空多轉折」。
連續性與消失機制（重要！）
「出現 → 消失 → 再出現」的循環
- 2023/1/6 出現（首次）
- 持續至 2023/7/21 → 消失
- 沉默 7 個月（不要看、不要買）
- 2024/2/23 再次出現 → 第二段機會
- 出現 → 進入「買方思維」
- 持續出現 → 持有
- 消失 → 進入「賣方思維」
- 長期消失 → 不要碰
- 再次出現 → 第二段、第三段機會
與「3-5 個多頭循環」對應
「波段投資是要一段一段做。
系統會跟你講什麼時候符合，連續幾週符合，什麼時候消失。
消失之後消失很久很久 — 代表它在回檔。
下一次符合條件，你再介入、再思考買進。
這就是真正的波段投資邏輯應該要去理解的核心觀念。」
為什麼這個系統有效？
三個核心理由
- 量化過濾 — 經過三代驗證的統計特性
- 時機聚焦 — 只關注空多轉折之後（已通過底部風險）
- 執行紀律 — 自動化選股 + 不情緒化
「量化趨勢條件要簡單，不要太多。
太多就會淘汰僅僅不符合單一條件的強勢股。」
所以一定是 先寬後窄：
- 量化程式選股 — 寬條件
- 基本面分析看賠率 — 中條件
- 量價分析型態看勝率 — 窄條件
「你的漏斗越來越窄 — 買進、加碼、減碼、賣出，下一輪。」
對個人投資者的意義
「Brian（學員）跟我說，他學投資二三十年才明白什麼是長短刀切換戰術。
但其實原理很簡單 — 就是要徹底分清楚長期跟波段如何一刀切。
而選股系統，就是這把『一刀切』的工具。」
系統的限制與補強
限制 1：無法 100% 抓所有強勢股
1% 的強勢股大漲前不會 > 200 均
4% 的強勢股大漲前不會 > 150 均
→ 這些是「非典型強勢股」，需要其他方法（如底部量大強漲選股）
限制 2：只判斷時機，不判斷賠率
系統選出的股票（如台美股各 50-100 檔），需要進入：
- 第二層：賠率分析（基本面）
- 第三層：勝率分析（VCP 等量價型態）
限制 3：訊號滯後
「我們希望從週篩選改成日篩選。
因為股票可能週一就符合，但要等到週五收盤後才跑出來 — 已經漲了一週。
改成日篩選，可以更早發現股票，用更低的價格介入。」
個股輪動的應用
同一週多檔同產業出現 = 產業要動了
同週出現：
- 華城 (1519)
- 中興電 (1513)
→ 預判：整個重電產業要輪動上漲
→ 守株待兔：士電、亞力、東元、大亞、大同等
→ 結果：1/6 士電、2/17 亞力、3 月東元、4 月大亞、5 月大同陸續出現
Google 搜尋輔助
Step 1：系統訊號出現（如華城、中興電）
Step 2：Google 搜尋「華城 中興電」+ 設定時間範圍（2022/9-12）
Step 3：找到「台電 5500 億強韌電網計畫」新聞
Step 4：搜尋「台電 5500 億 概念股 圖片」
Step 5：找出整個產業概念股 → 列入觀察清單
Step 6：等待這些個股陸續通過系統 → 個股輪動操作
系統的未來進化方向
Allen 提到 1.0 版本已停止優化，正在開發 2.0：
- 每日篩選（取代每週）
- 產業辨識 — 同產業聚合
- 主軸副軸標示 — 高賠率亮燈
- 產業供應鏈分析 — 點擊產業 → AI 分析誰定價權最高
- APP 版本 — 隨時推送訊號到手機
實戰應用流程
標準週末檢視流程
週六 / 週日：
1. 拉出本週系統訊號清單（淺灰色）
2. 按照「近四週漲跌幅」排序
3. 從前 5-10 檔開始研究（前面賠率較高）
4. 查當週新聞 → 找產業催化劑
5. 進行賠率分析 → 拆產業供應鏈
6. 進行勝率分析 → 找 VCP 形態
7. 寫入交易清單 → 設定買進訊號
8. 設定盤前/盤中觀察策略
週中執行
週一-週五：
- 觀察交易清單中的個股
- 看是否符合買進訊號（突破 W3T、底部量大等）
- 符合 → 立即市價單進場
- 不符合 → 繼續觀察
重要觀念複盤
- ✅ 系統基於 99%/96% 母體統計特性
- ✅ Trend Template 八大條件（重點：多頭排列、52 週低高點、RS）
- ✅ 淺灰優於深灰（第一週出現最有潛力）
- ✅ 出現/消失/再出現 = 波段循環的訊號
- ✅ 系統解決時機問題，不解決賠率/勝率
- ✅ 同產業多檔同週出現 = 產業要動
- ✅ 系統是漏斗第一層 — 後接基本面、量價分析